<\/p>\n
La mora crediticia volvi\u00f3 a subir en octubre y esta vez lo hizo de manera generalizada<\/strong>: alcanza ya al 4,5% del cr\u00e9dito concedido al sector privado, tras haber crecido otros 0,4 puntos porcentuales durante ese mes, lo que marca el mayor nivel sist\u00e9mico desde febrero de 2020<\/strong>.<\/p>\n Hace apenas un a\u00f1o, los problemas de pago afectaban solo al 1,5% de la cartera de pr\u00e9stamos bancarios, lo que indica que el deterioro de este indicador se triplic\u00f3 en doce meses<\/strong>.<\/p>\n Adem\u00e1s, octubre mostr\u00f3 peores resultados para casi todos los segmentos del negocio bancario<\/strong> y afect\u00f3 de manera \u201cgeneralizada a los distintos grupos de entidades financieras\u201d, en un contexto a\u00fan caracterizado por la presi\u00f3n que la suba de tasas \u2014impulsada por el propio Gobierno para frenar la demanda de d\u00f3lares antes de las elecciones\u2014 agreg\u00f3 a la econom\u00eda de personas y compa\u00f1\u00edas.<\/p>\n Vale recordar que las tasas llegaron a niveles casi in\u00e9ditos en t\u00e9rminos reales, con picos \u201cefectivos\u201d cercanos al 200% anual<\/strong> en el caso de los adelantos por descubierto en cuenta corriente para empresas o las financiaciones de consumos con tarjetas de cr\u00e9dito.<\/p>\n Esto no solo complic\u00f3 a personas y empresas que ya arrastraban dificultades para atender el pago de sus deudas, sino que adem\u00e1s llev\u00f3 a otras a caer en la misma situaci\u00f3n, al dispararse el costo del financiamiento. \u201cLa abrupta suba de tasas termin\u00f3 asfixiando a muchas familias\u201d,<\/mark> explic\u00f3 d\u00edas atr\u00e1s la asesora financiera Giselle Colasurdo.<\/p>\n \u201cEn el per\u00edodo, el coeficiente de morosidad alcanz\u00f3 al 7,8% de los pr\u00e9stamos a los hogares,<\/strong><\/mark> <\/strong>mientras que se situ\u00f3 en 1,9% para el financiamiento a las empresas\u201d, reconoci\u00f3 hoy el Banco Central (BCRA) en su Informe de Bancos<\/em>, sin agregar mayores comentarios al respecto.<\/p>\n A su vez, el saldo de previsiones totales del sistema financiero represent\u00f3 el 101% de la cartera en situaci\u00f3n irregular<\/strong>, contra el 102% registrado en septiembre, lo que indica que el aumento de la mora super\u00f3 la cantidad de fondos que los bancos estaban dispuestos a inmovilizar como reaseguro, en un contexto de disputa por la liquidez en el mercado.<\/p>\n La morosidad de las familias volvi\u00f3 a escalar 0,5 puntos porcentuales en el mes<\/strong>, alcanzando un nivel equivalente a una cartera cercana a los $5 billones en cr\u00e9ditos. Se trata del registro m\u00e1s elevado de la serie hist\u00f3rica, que abarca m\u00e1s de 15 a\u00f1os.<\/p>\n De este modo, la mora de las familias argentinas respecto del total de la cartera de pr\u00e9stamos ya es la m\u00e1s alta de la regi\u00f3n<\/strong>. \u201cEst\u00e1 en el 5,2% en Colombia; 4,5% en Brasil; 2,7% en M\u00e9xico; 2,5% en Chile, y 2,4% en Paraguay\u201d, observ\u00f3 un informe de la gerencia econ\u00f3mica del Banco Provincia (Bapro). <\/p>\n \u201cPara dimensionar la magnitud del salto, en enero de 2024 la Argentina se ubicaba en el ante\u00faltimo lugar, con 2,7% de mora en familias, solo por delante de Chile (2,2% en ese momento)\u201d, agregaron para contraponer al 7,8% que toc\u00f3 en octubre seg\u00fan el dato oficial.<\/p>\n El deterioro, sin embargo, no es homog\u00e9neo. Los cr\u00e9ditos hipotecarios se mantienen relativamente estables, <\/strong>con una morosidad de apenas 0,9%, pero todas las dem\u00e1s l\u00edneas muestran incrementos sostenidos y significativos en la cantidad de pr\u00e9stamos impagos en los \u00faltimos meses, en especial los pr\u00e9stamos personales y las financiaciones con tarjetas.<\/p>\n Consultadas por LA NACION, autoridades del BCRA se\u00f1alaron que est\u00e1n realizando un seguimiento de \u201cla evoluci\u00f3n de las variables crediticias del sistema\u201d,<\/strong> aunque afirmaron no estar inquietas, ya que \u201csi bien es un fen\u00f3meno que afecta la rentabilidad de los bancos, no hace mella en la salud del sistema, que est\u00e1 bien capitalizado\u201d.<\/p>\n \u201cEsto es consecuencia de la reintroducci\u00f3n del cr\u00e9dito en la econom\u00eda<\/strong> y es esperable que ese proceso venga acompa\u00f1ado de ciclos. Creemos que el alza en los \u00edndices de mora va a encontrar un techo en los pr\u00f3ximos meses\u201d,<\/mark> explicaron. Esto ayudar\u00eda a que \u201cel sistema se vaya acomodando y acompa\u00f1e un nuevo repunte en la demanda de cr\u00e9dito\u201d.<\/p>\n En los bancos <\/strong>coinciden con esta mirada hacia el futuro, pero admiten que la situaci\u00f3n presente es a\u00fan \u201ccomplicada\u201d, <\/strong>pese a la baja de tasas que se vio tras las elecciones. \u201cNo es f\u00e1cil acomodar las tasas activas [las de los cr\u00e9ditos] m\u00e1s a la baja cuando ya no hay tantos sobrantes de liquidez, los encajes siguen altos y la inflaci\u00f3n comenz\u00f3 a rebotar. Eso complica las cosas\u201d, explic\u00f3 un experimentado ejecutivo del sector.<\/p>\n Los analistas advierten que la se\u00f1al es preocupante<\/strong>. \u201cLa persistencia de esta tendencia estar\u00eda mostrando que no se trata de un shock <\/em>puntual, sino de un desajuste estructural <\/strong>entre las condiciones de financiamiento y en la capacidad de repago de los hogares\u201d, se\u00f1ala un informe del estudio Curat, Mart\u00ednez Larrea & Asociados publicado recientemente.<\/p>\n All\u00ed advierten que la mora en pagos mayor a 30 d\u00edas en el caso de personas humanas llega al 10,1% <\/strong>de los cr\u00e9ditos concedidos a nivel pa\u00eds. \u201cEl Gran Buenos Aires, con el 14%, y las provincias de Formosa, San Luis y Santiago del Estero, con niveles a\u00fan por encima, son las m\u00e1s afectadas con una morosidad que supera el 14% del total de pr\u00e9stamos a familias; mientras que Mendoza, Chubut, R\u00edo Negro y Neuqu\u00e9n mostraron la irregularidad baja\u201d, detalla.<\/p>\n Para el economista Hern\u00e1n del Villar, de consultora Alpha, la sostenida suba de la mora en cr\u00e9dito a personas y los m\u00e1ximos que alcanza ocurren porque \u201cla carga financiera de las familias ha subido mucho,<\/strong> por encima de la masa salarial, restringiendo la capacidad de pago, lo que se acentu\u00f3 ante la fuerte suba de tasas en el trimestre previo a las elecciones\u201d.<\/p>\n Y es una se\u00f1al a la que el Gobierno deber\u00eda atender porque \u201cdemora la recuperaci\u00f3n esperada en el cr\u00e9dito <\/strong>a personas, dado que es el primer factor que deber\u00eda mejorar el consumo y la actividad poselecciones\u201d. <\/p>\n \u201cLa oferta bancaria est\u00e1 m\u00e1s temerosa y ello limita su crecimiento,<\/strong> que en los \u00faltimos 30 d\u00edas ha crecido por debajo del 2%, cuando ese ritmo era tres veces mayor en la primera mitad del a\u00f1o. Debe ser porque los cargos por incobrabilidad que asumen los bancos aumentaron 40% en el tercer trimestre en relaci\u00f3n al trimestre previo\u201d, explica. <\/p>\n La mora crediticia volvi\u00f3 a subir en octubre y esta vez lo hizo de manera generalizada: alcanza ya al 4,5% del cr\u00e9dito concedido al sector privado, tras haber crecido otros 0,4 puntos porcentuales durante ese mes, lo que marca el mayor nivel sist\u00e9mico desde febrero de 2020. Hace apenas un a\u00f1o, los problemas de pago […]<\/p>\n","protected":false},"author":1,"featured_media":170871,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[28],"tags":[],"class_list":["post-170870","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-economia"],"yoast_head":"\n